Шта су ЕТФ-ови и зашто их требате купити

ЕТФ је фонд који се тргује на берзи чијим се акцијама тргује на берзи. Купују се или продају на исти начин као и остале хартије од вредности на берзи..

ЕТФ се састоји од акција у неколико компанија. Куповином једне акције ЕТФ-а истовремено инвестирате у хартије од вредности свих компанија у земљи или индустрији.

Гарантирана је структура имовине сваког ЕТФ-а да понови структуру и динамику индекса акција са којима је повезана. на пример, Акције ЕТФ-а руских компанија (ФКСРЛ), приказује динамику индекса Московске берзе (РТС) и ЕТФ на америчкој берзи (ФКСУС) понавља динамику индекса МСЦИ УСА.

Стопа ЕТФ-а је мање волатилна од стопе за појединачне акције због широке диверзификације – неке компаније повлаче у корпи надокнађује раст других.

Колико кошта ЕТФ

На московској берзи ЕТФ можете купити од 500 до 5000 рубаља. Просечна цена – 1.500 – 3.000 рубаља.

Примери цена:

• ЕТФ цене акција руских компанија

• ЕТФ Прице Акције компаније УС

• ЕТФ цене акција кинеских компанија

Цена ЕТФ-а је збир акција које су у њему укључене (укупна величина фонда) дељена са бројем издатих хартија од вредности. Када расту, фонд расте у цени, а када падну, постаје јефтинији..

Профитабилност ЕТФ-а: Колико можете зарадити?

1. ЕТФ са акцијама америчких компанија (ФКСУС)

• Цена 1. јануара 2014. = 1 109 ?
• Цена 1. јануара 2019 = 3.135 ?
• Петогодишњи поврат = 182,69%
• Да су уложили 100 хиљада рубаља, зарадили би +182 690 рубаља

ФКСУС – прилика за улагање у америчку економију. Овај ЕТФ дуплицира индекс МСЦИ УСА, који покрива око 85% америчког тржишта акција. Фонд броји 557 компанија, највеће: Мицрософт, Аппле, Амазон, Фацебоок, Гоогле, Јохнсон&Јохнсон, ЈПМорган, ВИСА, Еккон Мобил, Банк оф Америца.

2. ЕТФ са акцијама кинеских компанија (ФКСЦН)

• Цена 1. јануара 2014. = 1.042 ?
• Цена 1. јануара 2019 = 2.576 ?
• Петогодишњи поврат = 147,22%
• Да су уложили 100 хиљада рубаља, зарадили би +147 220 рубаља

Овај фонд понавља МСЦИ Цхина Индек. Обухвата 186 компанија. Главни играчи су кинески великани телекомуникационих, финансијских и информативних услуга: Цхина Мобиле, Банк оф Цхина, Тенцент, Алибаба, Баиду.

3. Јапански ЕТФ-ови (ФКСЈП)

• Цена 1. јануара 2014. = 1 004 ?
• Цена 1. јануара 2019 = 2.300 ?
• Петогодишњи принос = 129,08%
• Да су уложили 100 хиљада рубаља, зарадили би +129,080 рубаља

ФКСЈП укључује више од 300 највећих и најстабилнијих јапанских компанија. Издвајамо: Тоиота Мотор, Митсубисхи, Сони, Хонда Мотор, Цанон.

4. ЕТФ са акцијама немачких компанија (ФКСДЕ)

• Цена 1. јануара 2014. = 1.145 ?
• Цена 1. јануара 2019 = 1 988 ?
• Петогодишњи принос = 73,62%
• Да су уложили 100 хиљада рубаља, зарадили би +73,620 рубаља

ФКСДЕ је фонд који нуди улагања у немачку економију. Портфељ 49 компанија, укључујући многе лидере у својој области: Сиеменс, БАИЕР, Даимлер, Волксваген, БМВ, Адидас.

5. ЕТФ са акцијама руских компанија (ФКСРЛ)

• Цена 1. јануара 2017. = 1 933 ?
• Цена 1. јануара 2019 = 2.394 ?
• Профитабилност за две године = 23,85%
• Да су уложили 100 хиљада рубаља, зарадили би +23 850 рубаља

ФКСРЛ је берзански фонд који понавља динамику Московског берзанског индекса (РТС). Састоји се од хартија од вредности 40 компанија, укључујући Газпром, Лукоил, Сбербанк, Норилск Ницкел, Новатек, Роснефт, Татнефт, Иандек, Магнит и Кс5 Ретаил Гроуп.

Да ли треба да купујем ЕТФ-ове и за кога су погодни

ЕТФ-ове купују почетници инвеститори који не желе да ризикују. Овај алат вам омогућава да уложите мало новца у велике компаније. Ако купујете исте акције директно, морате више да уложите.

Анатолиј Миронов, шеф правног савета за правна лица, Хедге Фунд КХРСВ ЛТД објашњава: „Куповином ЕТФ-а на Московском берзанском индексу (ФКСРЛ) инвеститор дистрибуира износ улагања између 40 акција руских издаваоца: Газпром, Сбербанк, Лукоил, Магнит, Норилск Ницкел, Роснефт и други. Истовремено, цена овог ЕТФ-а је само 2.848 рубаља (од 1. октобра 2019), а ако инвеститор одлучи да направи инвестициони портфељ који понавља структуру ФКСРЛ-а, мора платити много више новца “.

„ЕТФ је погодан за почетнике инвеститоре који нису упознати са субјективним причама компанија. Али немојте заборавити да ЕТФ-ови неће остваривати приход на падајућем тржишту, јер у суштини понавља динамику самог тржишта.“- каже Анатолиј Миронов.

Које је боље одабрати: акције / обвезнице или ЕТФ-ови

У поређењу са обвезницама и акцијама, ЕТФ-ови изгледају као сигурнија инвестиција. Фонд покрива неколико десетина компанија, и самим тим прати тржиште. И дугорочно гледано, тржишта увек расту.

Када инвестирате у акције или обвезнице, сами морате да управљате својим портфељем: купујете и продавате имовину, пратите њихов омјер, контролишете ризике. Теже је, али потенцијални профит може бити већи од оног на ЕТФ-у.

Укратко:

• Хартије од вредности. За искусног инвеститора који је спреман да процени компаније и сам управља портфељем.

• ЕТФ. За почетнике који желе заштитити новац од инфлације или зарадити не већи од тржишта (10-12% годишње).

Које је боље одабрати: узајамни фонд или ЕТФ

Узајамни фондови (ЕТФ) и ЕТФ-ови су инструменти колективног улагања. Сваки инвеститор за себе одлучује која опција је за њега исплативија и погоднија, на основу апетита на ризик, обима улагања, степена учешћа у управљању инвестицијама. Стога, изаберите вас, а ми ћемо показати како се разликују.

Узајамни фонд је погодан за оне који не желе да отворе ИМС или брокерски рачун и који још увек не могу да улажу у стране хартије од вредности (државни службеници). У осталим случајевима, ЕТФ има боље услове за приватног инвеститора.

Да ли ЕТФ исплаћују дивиденде

За неке акције које поседују ЕТФ-ове дивиденде се исплаћују. Сваки фонд бира начин на који ће их располагати: дати их својим акционарима или га поново уложити у темељни индекс. Принцип расподјеле дивиденди фондација указује у својој политици. Ови услови се ретко мењају..

Руски ЕТФ-ови управљају дивидендама на различите начине, али у основи, они реинвестирају и не преносе их на своје инвеститоре..

Порез на ЕТФ

У Русији резиденти плаћају 13% дохотка од пореза на доходак. Порез на доходак не треба да се узима у обзир од продајне цене, већ од прихода, то јест од разлике између продајне цене и купопродајне цене, плус величине провизије.. Улагања у ЕТФ-ове опорезују се на исти начин као у осталим хартијама од вредности.

Порез ће се узимати када сте продали ЕТФ, али ако сте имали хартије од вредности дуже од 3 године, тада не морате да плаћате порез.

Порески агент је посредник, односно шаље одбитке пореској служби. А инвеститор након продаје акција на свој рачун добија износ од кога је већ потребан проценат.

Закључак: За и против ЕТФ-а

• ЕТФ је средство са ниским улазним прагом и ниском волатилношћу. Уз то, инвеститор са скромним улагањима покрит ће неколико сектора економије. Фонд има такве компаније у којима цена 1 акције може бити већа од укупног капитала инвеститора.

• У поређењу са узајамним фондовима, ЕТФ-ови су профитабилнији и погоднији – могу се брзо продати или купити уз ниже провизије..

• ЕТФ не може дати профит изнад тржишта, попут акција, јер понавља тржишну динамику.

• У основи, ЕТФ не исплаћује дивиденде, већ их поново инвестира у основно средство. У том смислу, инвеститор нема додатни ток новца.

Слични чланци

• Зашто куповати акције одмах – доказане чињенице

  Залихе су приступачно улагање за све. На дужи рок стварају већи приноси од банкарских депозита, штите новац од инфлације…

• Шта инвеститор треба да зна пре него што почне да улаже

  Берза отвара пуно питања и има пуно неразумљивих, посебно за почетнике инвеститоре. За растјеривање неких од најпопуларнијих…

• Стратегије узајамног фонда које треба знати прије улагања

  Критеријуми које користе управљачи узајамним фондовима приликом избора имовине увелико варирају у зависности од искуства и склоности стручњака….