За финансијско благостање, човеку су потребни извори пасивног дохотка, који се формирају као резултат улагања бесплатних средстава. Раније смо писали о томе 5 начина за улагање: банкарски депозит, узајамни фондови, акције, злато и некретнине. У овом чланку ћемо размотрити још три опције: обвезнице, појединачно управљање поверењем и валуту.
1. Обвезнице
Обвезница је дуг дуга. Власник који има право да на дан доспећа прими његову номиналну вредност (исплата износа прихода) од издаваоца (компаније која је издала обвезницу) или купонског дохотка (периодична плаћања током власништва над папиром).
Постоје две врсте обвезница:
• Купонске обвезнице – на њих се повремено уплаћују купонске уплате, а на крају се враћа номинална вредност. Приход од купона дефинисан је у проценту номиналне вредности. Номинација – разлика између продајне и откупне цене. Ова вредност може бити позитивна или негативна, у зависности од услова на тржишту, инфлације и економске каматне стопе..
• Обвезнице са попустом – купон се на њима не плаћа, а враћа се само номинална вредност.
Обвезнице издају велике компаније или држава како би привукле позајмљена средства. Купујући обвезнице, улагач у основи позајмљује држави или компанији. Што је издаватељ поузданији, нижа каматна стопа може привући позајмљена средства.
Вјачеслав Алексејцев, шеф одељења за односе са инвеститорима Грузовицхкофа, каже: „Обвезнице су блиска алтернатива банкарским депозитима на берзи. То су хартије од вредности (дужничке обавезе предузећа или државе), чији је принцип сличан банкарском депозиту. Обвезнице купују појединци – ради очувања и повећања личног капитала и легални, желећи да сачувају финансијску имовину компаније “.
Када купујете, обратите пажњу на индикатор „приноса до доспећа“, који се састоји од купонске стопе обвезнице и разлике између куповне цене и номиналне вредности обвезнице. Код нула-купонских обвезница узима се у обзир само разлика између куповне цене и номиналне вредности.
Татјана Владимировна Полтева, старији предавач, одсек за предузетништво на Државном универзитету Тоглиатти, извештава: „Колико је поуздано улагати у обвезнице? Емитент делује као дужник, тако да мора бити одговоран за своје обавезе, инвестициони ризици су минимални. Најпоузданији зајмопримац је држава, најмање – компаније са нижим рејтингом. Али запамтите да средства без ризика постоје у теорији, тако да је ризик увек присутан. „.
Прос:
• Одличан, конзервативни алат за диверзификацију портфеља.
• Добра прилика за уштеду капитала.
• Низак ризик.
Минуси:
• Мала профитабилност.
• Неће успети да зарадите у кратком времену.
Алексеј Полиаков, директор инвестиционог фонда „Полиаков Финанце“, каже: „Обвезнице се сматрају инструментом ниског ризика. За разлику од акција, оне су вам обавеза. То је обавеза која ће увек бити испуњена. „.
2. Индивидуално управљање поверењем
Алтернатива узајамним инвестицијским фондовима је индивидуално управљање поверењем (ИМУ). Разлика је у томе што компанија за управљање лично управља средствима депонента, разрађујући стратегије узимајући у обзир интересе особе. За своје услуге компанија обично наплаћује проценат износа који је пренесен менаџменту и проценат примљеног прихода.
Алексеј Новиков, шеф маркетинга у Откритие Ассет Манагемент, рекао је: „Тренутно, минимални износи у стандардизованим ИМУ почињу од 500 хиљада рубаља, у просеку можете инвестирати у неке компаније почевши од 100 хиљада рубаља“.
Предност ове опције улагања је лични приступ и способност да се не зарања у танкоће финансијских тржишта, верујући професионалцима.
Прос:
• Лични приступ инвеститору.
• Могућност улагања без посебног знања о финансијским тржиштима.
Минуси:
• Висок улазни праг.
• Недостатак способности да утичу на резултат.
Дмитриј Хенкин, директор Цонсулцо Гроуп, каже: „Поверење значи приступ професионалном управљању инвестицијама са низом предности. На пример, у случају улагања у комерцијалне некретнине, формат управљања поверењем омогућава диверзификацију, приступ нарочито занимљивим трансакцијама, банкарским полугама и, што је најважније, искуству и искуству менаџера поверења. Професионални тим са солидним радним вештинама и историјским показатељима перформанси ће вероватније постићи импресивне приносе. “.
3. Валута
Куповина валуте сматра се класичним начином диверзификације. Али складиштење новца у једној валути представља ризик. Ако штедњу задржите само у рубаљима, а она пада према долару и еуру, куповна моћ новца се смањује. Због тога стручњаци препоручују поделу средстава у три корпе. Рубља, долар и евро. Немогуће је да све три валуте поднесу истовремено. Када рубља расте, долар и евро падају и обрнуто. У пропорцијама расподјеле новца не постоје строга правила. Један приступ је 40% долара, 40% еура и 20% рубље.
Улагање у страну валуту помаже да се осигура новац од економских ризика, посебно ако идете у иностранство или обављате велику куповину попут аутомобила. Запамтите да ако новац задржите само у валути, губите од инфлације.
Прос:
• Погодно за диверзификацију и заштиту капитала.
• Просечан ниво ризика.
Минуси:
• Хлапљивост. Али то је такође плус.
• Не успева да надмаши инфлацију.
Алексеј Новиков, шеф маркетинга, компаније за управљање Откритие, резимира: „Инвестиције, као и свако потенцијално профитабилно предузеће, имају своје ризике. Да бисте умањили њихову вероватноћу, препоручујемо диверзификацију портфеља, тј. не стављајте сва средства у један инструмент, већ их расподелите у зависности од изабране стратегије улагања у имовину различитих категорија.
Стога, у случају неповољне ситуације у једном од тржишних сектора, капитал неће бити изгубљен. Током протеклих 10 година, инвеститори чији се портфељ састојао само од акција добили су мању зараду него ако су укључивали обвезнице, метале и другу алтернативну имовину. Диверзификација даје шансу за постизање позитивног резултата на једном тржишту, док друга показује негативан принос, а такође помаже у заштити капитала од оштрих колебања тржишта и истовремено помаже у постизању дугорочних циљева “.
Слични чланци
- Где уложити новац – 5 начина да уложите свој капитал
Инвестиција је улагање сопствених средстава у један или неколико обећавајућих пројеката да би се извукао додатни пасивни приход и…
- Како можете изгубити новац на берзи
Како можете изгубити новац на берзи Када инвеститор не зна шта ради, берза постаје опасно место за њега. Ево неколико…
- Где Буффетт инвестира? – Најбогатији амерички инвеститор
Говориће се, наравно, о Варрену Буффетту – можда највећем инвеститору његове или било које друге генерације. Познат је по томе што купује акције и…
Које су предности и мане уложења новца на банкарски рачун упоредо са улагањем у акције или некретнине? Коју врсту улагања препоручујете као најбезбеднију и најпрофитабилнију на дужи рок?